Thursday, February 27, 2014

Prima Casa risca sa devina o bomba cu ceas pentru datoria publica

Prin programul Prima Casa, statul a emis pana acum garantii de 2 miliarde euro, fara sa isi acopere riscurile in vreun fel. Daca programul se va perpetua in aceasta forma, creditele neperformante s-ar putea transforma direct in datorie publica.

Programul Prima Casa poate produce un deficit major pentru bugetul de stat, urmand ca o parte din creditele neperformante sa fie achitate de contribuabili.

Statul isi asuma riscul de neplata, pe banii contribuabililor


Creditele Prima Casa se acorda, prin intermediul unor garantii de stat, care echivaleaza acum cu 50% din suma imprumutata. Pentru aceasta garantie, clientul achita un comision de 0,49% catre FNGCIMM.

Acest comision nu acopera insa riscul de neplata, ci doar activitatea administrativa a FNGCIMM (verificarea dosarelor de credit, emiterea garantiilor si alte proceduri birocratice). 

In cazul in care un client nu isi va mai putea achita ratele, banca cere plata imediata a garantiei. Conform legii, aceste sume se achita din bugetul de stat, de catre Ministerul Finantelor Publice. Prin urmare, toate creditele neperformante se vor plati din banii contribuabililor.

Evident, statul va putea sa isi recupereze o parte din aceste pierderi, prin executarea silita a debitorilor. Dar aceste proceduri nu asigura intotdeauna recuperarea integrala a pagubelor, daca avem in vedere ca pericolul apare, in special, in perioade de criza.  

In perioade de criza, valoarea garantiilor scade, iar gradul de recuperare devine mult mai mic. Daca ne raportam la problemele majore pe care bancile le intampina acum cu valorificarea garantiilor imobiliare, o activitate gestionata public (care se presupune care este mai ineficienta) va avea probabil rezultate si mai slabe. Totodata, avansul minim de 5% accentueaza considerabil riscul de pierdere in cazul unei executari silite.

Programul expune sectorul bancar la un risc sistemic 
Daca programul Prima Casa continua in aceasta forma pe termen lung, iar in urmatorii 25-30 ani vom trece printr-o noua criza, bugetul de stat s-ar putea trezi cu o nota de plata colosala din partea bancilor, care vor cere in masa plata garantiilor. 

Cum bugetul de stat nu va putea acomoda o situatie de varf (deoarece nu are nicio rezerva financiara acumulata in acest scop), singura solutie va fi transferarea costurilor in datoria publica. Valoarea garantiilor a ajuns la 2 miliarde euro si, cel mai probabil, va continua sa creasca.

Indirect, riscurile se rasfrang si asupra bancilor, deoarece isi bazeaza activitatea de creditare pe garantii, a caror plata ar putea deveni incerta in situatii de criza. In ultima instanta, BNR ar putea ajunge in situatia de a imprumuta bancile ca sa cumpere titluri de stat, pentru ca statul sa aiba bani ca sa-si plateasca garantiile. Sau, statul va procura acesti bani de la FMI.

Practic, acest program este conceput intr-un mod care poate genera un risc sistemic pentru intreg sectorul bancar. 

In Statele Unite, institutiile care garantau creditele ipotecare  - Freddie Mac si Fannie Mae – au ajuns exact in aceasta situatie in urma crizei financiare, desi isi acopereau riscul de neplata. Chiar si asa, a fost nevoie de interventia statului pentru a nu falimenta.

Cum se acopera acest risc in mod normal?

Programe prin care statul incurajeaza creditele pentru locuinte sunt puse in practica in multe alte tari, iar practica uzuala este ca statul sa se protejeze impotriva riscurilor asumate, printr-un fond de rezerva.

In Marea Britanie, guvernul a introdus in 2013 un program similar “Help to Buy” prin care garanteaza 80% din creditele imobiliare acordate de banci. In schimbul garantiilor, bancile achita un comision catre guvern, prin care se acopera atat cheltuielile administrative cu gestionarea garantiilor, cat si riscul de neplata, din cadrul schemei.

Astfel, riscul de neplata asumat de stat este acoperit prin fonduri dedicate si nu prin finantarea lor direct din banii contribuabililor.

Este ceea ce face acum guvernul Ponta in cazul programului de garantare a creditelor pentru IMM. Firmele sunt obligate sa achite si un comision de risc in valoare de 1,5% pe an. Din aceste sume se alimenteaza un fond special, din care se vor plati garantiile asumate de stat la creditele pentru IMM.

O solutie similara ar trebui adoptata si in cazul programului Prima Casa, pentru ca riscul de neplata sa fie acoperit. Altfel, costurile vor fi platite de contribuabili, iar programul Prima Casa -  introdus de guvernul Boc in 2009 - poate fi la fel de bine reconsiderat ca “o electorata”.

Euroins promite ca va avea un capital social aproape dublu

In plin scandal al pietei asigurarilor, una dintre societatile reclamate frecvent de consumatori, Euroins anunta intentia de a-si majora capitalul social cu 100 milioane lei.

Adunarea actionarilor va vota marirea capitalului pe data de 15 aprilie 2014. Daca operatiunea va fi aprobata, capitalul societatii aproape se va dubla, atingand valoarea de 238,5 milioane lei.

Ultima majorare de capital a avut loc in decembrie 2013 si a avut valoarea de 18,7 milioane lei. Valoarea totala a infuziilor de capital din ultimii ani depaseste 50 milioane euro, se arata in comunicatul trimis de companie.

Cresc fraudele online cu cardul

Pe masura ce tranzactiile pe internet iau amploare, are loc o crestere a fraudelor online prin intermediul cardurilor, arata un raport al Bancii Centrale Europene (BCE). La fiecare 2.365 euro cheltuiti, 1 euro este pierdut prin fraude.

Raportul BCE analizeaza tendintele care au avut loc in zona euro, datele publicate fiind aferente lui 2012. Pentru prima data din 2008, insa, fraudele inregistreaza cresteri. Pierderile din frauda a ajuns la 0,038% dintr-un total de 3,5 trilioane euro de tranzactii in 2012, fata de 0,036% in 2011. Valoarea totala a fraudelor s-a majorat cu 14,8% in 2012 comparativ cu 2011, atingand suma de 1,33 miliarde euro.

In 2012, aproximativ 60% dintre fraude au rezultat din plati in care cardul nu este prezent  - plati prin telefon, internet etc. – in timp ce un sfert au rezultat din tranzactii la comercianti si 17% din operatiuni la ATM.

Fraudele in care cardul nu este prezent se afla pe un trend crescator in ultimii ani, majorandu-se cu 21% in 2012 fata de 2011. Evolutia trebuie privita din prisma dinamicii rapide a valorii acestor tranzactii, care au inregistrat majorari cu 15-20% in ultimii 4 ani, comparativ cu o crestere de numai 4% pentru restul tranzactiilor.

Fraudele s-au raspandit si in tarile care au depus eforturi pentru cresterea securitatii tranzactiilor cu cardul pe internet, deoarece in cele mai multe cazuri masurile de securitate s-au axat pe parole suplimentare si nu pe technici avansate, cum sunt codurile generate aleator prin token.

In acest context, BCE atrage atentie ca reducerea fraudelor necesita introducerea unor tehnici mai complexe pentru autentificare utilizatorilor si cresterea gradului de informare al consumatorilor si comerciantilor in privinta masurilor de precautie pe care ar trebuie sa le adopte.

In cazul platilor online, la fiecare 1.000 euro cheltuit s-a pierdut 1 euro din cauza fraudei. In schimb, in cazul tranzactiilor la ATM si la comercianti cu cardul, s-a pierdut 1 euro la fiecare 5.400 euro cheltuiti. Cardurile emise in Franta, Marea Britanie si Luxembourg au fost cel mai des afectate de frauda.

Volksbank a intrat in noul program de credite pentru IMM-uri

Volksbank a intrat in noul program de credite pentru IMM cu garantii de stat si va putea acorda imprumuturi pentru aproximativ 150 de firme.

Creditele se acorda in lei pentru finantarea capitalului de lucru, rata dobanzii fiind formata dintr-o marja de 3,5 puncte procentuale peste Robor la 3 luni. In prezent, nivelul dobanzii este de 6,90%.

“Sectorul privat din Romania este inca unul tanar si nu a avut timp si nici contextul favorabil, daca ne gandim la ultimii ani de criza, pentru a acumula capital. Garantia oferita prin FNGCIMM, de pana la 50% din valoarea creditului, rezolva aceasta problema pentru mare parte din antreprenori”, afirma Anca Balasu, sef Departament Dezvoltare produse Persoane Juridice la Volksbank.

Pe langa dobanda, firmele trebuie sa achite un comision de garantare de 0,49% pe an si un comision de risc aferent garantiei de stat de 1,5% pe an. Nu exista comisioane de analiza si de administrare. Valoarea maxima a unui imprumut este de 5 milioane lei.

Wednesday, February 26, 2014

ASF: Actionarii Astra denatureaza premisele deciziei de redresare financiara

ASF respinge acuzatiile aduse de actionarii Astra, care denatureaza premisele deciziei de deschidere a procedurii de redresare financiara.

ASF arata ca Astra nu a depus niciodata un plan de fuziune cu Axa, ci doar o cerere de aprobare a tranzactiei de achizitie.

Astra a transmis pe 3 februarie si 7 februarie 2014 hotararea Consilului de Supraveghere si Decizia de Directorat, potrivit carora urma sa fie demarat un proces de majorare a capitalului social cu 20 milioane lei. Planul cuprindea estimarea actionarilor ca in urma unei posibile fuziuni cu Axa, Astra ar beneficia de o majorare de capital cu 21 milioane euro.

Pe data de 14 februarie, ASF a comunicat societatii ca “planul financiar propus nu are o fundamentare tehnica, neexistand niciun indicator economic cuantificat care sa conduca la rezultatele prezentate in planul respectiv”. In plus, achizitia Axa Life Insurance nu rezolva necesarul de lichiditati al societatii Astra.

In urma neregulilor constatate prin controalele ASF, Astra urma sa implementeze un plan de masuri pana la 31 decembrie 2013. Conducerea Astra nu a dus la indeplinire acest plan, ceea ce a constituit un argument in plus pentru instituirea administrarii speciale, in data de 18 februarie 2014.

De asemenea, ASF subliniaza ca autoritatea a respectat toate prevederile legale care impunereau deschiderea procedurii de administrare speciala pentru Astra. In plus, ASF cere actionarilor Astra sa inceteze actiunile de defaimare a institutiei.

Presedintele ASF a fost retinut de DNA

Procurorii DNA au dispus extinderea urmaririi penale cu privire la infractiunile de favorizare a infractorului si influentare a declaratiilor fata de presedintele Autoritatii de Supraveghere Financiara, Dan Radu Rusanu.

DNA a informat ca exista date si indicii rezonabile, conform carora, pentru perpetuarea situatiei de favorizare a Carpatica Asig si urmarind impunerea in consiliul ASF a unor anumite persoane, dar si intarirea propriei puteri decizionale, Rusanu a efectuat demersuri pentru adoptarea unei ordonante de urgenta de catre guvern, care sa dea caracter normativ si obligatoriu intereselor sale personale si de grup.

Din probele administrare de DNA rezulta ca Rusanu a intocmit, in fapt, proiectul de ordonanta de urgenta pentru modificarea legii de functionare a ASF, precum si pentru modificarea legii privind asigurarile si reasigurarile. 

Pentru atingerea intereselor personale, presedintele ASF  - in complicitate cu initiatorul de drept ale proiectului de lege – s-a prelevat de angajamentele legislative si institutionale pe care ASF si le-a asumat cu FMI si Comisia Europeana, pentru introducerea unor modificari legislative. Potrivit DNA, acestea au constat in interpretarea subiectiva si partinitoare privind cerintele legate de calificarile profesionale minime care trebuiau sa le aiba membrii Consiliului ASF.

“Astfel, cunoscand ca Tudor Daniel George, la acea data vicepresedintele sectorului de supraveghere a asigurarilor, nu isi echivalase studiile efectuate in afara tarii, a impus si a obtinut modificarea legislatiei, in sensul introducerii, ca si conditie, pentru a ocupa functia de membru al Consiliului ASF, experienta profesionala in domeniul financiar de minim 9 ani de la data absolvirii studiilor”, se arata in comunicatul DNA.

Totodata, Tudor este anchetat de DNA in dosarul prin care Carpatica Asig a fost favorizata de ASF. El si-a dat demisia din ASF, invocand motive de incompatibilitate, deoarece sotia sa era senatoare.

Consumatorii devin interesati de modalitatile de plata mobile

Conversatiile purtate pe retelele sociale arata a schimbare o interesului utilizatorilor fata de platile mobile, cele mai multe discutii avand ca subiect modul in care se pot efectua tranzactii.

Concluziile au rezultat in urma unui studiu realizat de MasterCard si Prime Research, care a urmarit peste 13 milioane de conversatii in social media (Twitter, Facebook, forumuri si bloguri).

Studiul arata ca 2013 a fost anul in care platile mobile au facut trecerea de la “concept” la “utilizare”. Cei care folosesc deja acest tip de plati au initiat 81% dintre conversatii in 2013.

Aceasta concluzie reprezinta o schimbare fata de 2012, cand doar 32% dintre cei care vorbeau despre plati mobile le si folosisera. Chiar daca exista inca preocupari legate de securitate, studiul demonstreaza ca atat consumatorii cat si comerciantii au trecut de la “de ce sa folosesti platile mobile?” la “ce optiune de plata mobila ar trebui folosita?”.

Atitudinea consumatorilor fata de tranzactia efectiva s-a imbunatatit (63% in 2013, de la 34% in 2012). Procentele arata totusi ca acest punct este inca un motiv de frustrare pentru utilizatori.

De remarcat, ca intrebarile cu privire la securitatea tranzactiilor duc la o evaluare negativa a platilor mobile in 66% dintre cazuri. Din acest motiv, MasterCard considera trebuie pus un accent mai mare pe viitor in zona informarii consumatorilor cu privire la securitatea acestor tranzactii.

BRD si-a suplimentat fondurile pentru Prima Casa

BRD a primit din partea FNGCIMM un noul plafon de garantare, in valoare de 320 milioane lei, ce va permite acordarea de credite Prima Casa in valoarea de 640 milioane lei.

De la trecerea la creditarea exclusiv in moneda nationala si pana in prezent, banca a acordat in cadrul programului Prima Casa, un volum de credite de 360 milioane lei. Cele mai multe au fost contractate de clienti din Bucuresti (30%), restul de 70% fiind acordate clientilor din toate judetele tarii.

Cota de piata a bancii in programul Prima Casa in lei este de 33%, in timp ce cota calculata de la inceputul programului este de 28%.

Repartizarea pe zone geografice scoate in evidenta zona de vest a tarii (Transilvania, Banat, Crisana, Maramures) cu 32% dintre credite, urmata de Bucuresti cu 30% din credite, Muntenia (exclusiv Bucuresti) cu 24% si Moldova cu 14%.

Cei mai numerosi sunt clientii cu varste sub 30 de ani (50%), iar 27% dintre beneficiari au intre 31-35 ani.

Tuesday, February 25, 2014

Pensiile private ar putea avea un cadru legislativ unic la nivel european

Autoritatile europene sustin crearea unui cadru legislativ unic la nivel european pentru pensiile private personale. Acest lucru ar putea aduce castiguri importante pentru consumatorii din Romania, deoarece vor beneficia de un grad mult mai mare de protectie.

Comisia Europeana a initiat in 2002 un demers pentru crearea unei piete unice a pensiilor private personale. In acest sens, a solicitat o analiza catre Autoritatea Europeana pentru Asigurari si Pensii Ocupationale (EIOPA), pentru a evalua directiile posibile de actiune.

EIOPA a publicat recent un raport preliminar care sustine reglementarea la nivel european a pensiilor private personale. In aceasta categorie, sunt incluse fondurile de pensii facultative (PIlonul III), insa este posibil ca sfera de cuprindere sa fie extinsa si la nivelul fondurilor de pensii obligatorii (Pilonul II).

“EIOPA a ajuns la concluzia ca pensiile private obligatorii care se regasesc in anumite state membre indeplinesc toate criteriile din definitia pensiilor private personale. Desi EIOPA recunoaste ca aceste aranjamente sunt legate de sistemele de asigurari sociale din statele membre, discutiile au evidentiat necesitatea cresterii convergentei dintre statele membre si cerintele UE in domenii precum protectia consumatorilor si dezvoltarea standardelor pentru pensiile private”, se arata in comunicarea trimisa de EIOPA catre Comisia Europeana.

Autoritatea de supraveghere a identificat 2 solutii in acest sens:
-    introducerea unei directive care sa reglementeze la nivel european toate pensiile private, care va acoperi intreaga activitate a fondurilor de pensii (transparenta si publicarea de informatii, practici de vanzare, cerinte profosionale si reguli de guvernanta); o astfel de solutie ar impune ca toate statele membre sa isi armonizeze legislatia actuala cu normele europene;
-    introducerea unui regulament european care sa functioneze ca un cadru legislativ paralel cu legislatia nationala (solutie denumita “al doilea regim”). Intr-o astfel de situatie, administratorii vor putea alege intre a oferi servicii in baza regulamentelor europene sau in baza legislatiei nationale.  

Fara directive europene, consumatorii din Romania sunt lasati de izbeliste


In urma acestui raport, Comisia Europeana va decide directia de actiune, pentru crearea unei pietei unice la nivel european. Acest lucru ar putea aduce beneficii importante pentru peste 6 milioane de romani care participa la fondurile de pensii private. 

Prin reglementarea pensiilor private la nivel european, drepturile de care beneficiaza consumatorii din tari precum Marea Britanie, Germania sau Franta vor deveni obligatorii si la noi. Directivele europene inglobeaza cele mai bune practici din diverse state-membre si le transpun la nivel european.

Asa s-a intampla si in cazul creditului de consum, unde directiva europeana a schimbat radical modul in care bancile de la noi isi informeaza clientii si raportul dintre drepturile si obligatiile consumatorilor. Anterior, clientii era la cheremul bancilor si nu avea nici macar posibilitatea sa compare costurile, cu ajutorul DAE.

In zona pensiilor private, nu exista nicio directiva europeana, motiv pentru care drepturile consumatorilor sunt precare, mai ales in domeniul transparentei si furnizarii de informatii catre participanti.

Declaratiile fiscale anuale trebuie certificate, dar nu exista penalizare

Ministerul Finantelor Publice a precizat ca incepand din 2014, declaratiile fiscale anuale trebuie certificate de un consultant fiscal, insa nerespectarea acestei obligatii nu se sanctioneaza.

De la 1 ianuarie 2014, declaratiile fiscale anuale ale persoanelor juridice trebuie sa fie certificate de catre un consultant fiscal, cu exceptia firmelor pentru care este obligatorie auditarea acestora.

Pe de alta parte, Codul de procedura fiscala nu prevede posibilitatea respingerii declaratiei fiscale anuale in situatia in care aceasta nu a fost certificata de catre un consultant fiscal si, de asemenea, nu prevede sanctiuni contraventionale in caz de nerespectare a acestei obligatii.

Organul fiscal competent poate totusi informa contribuabilii asupra neindeplinirii obligatiei de certificare a declaratiei fiscale in vederea aplicarii corecte a prevederilor legislatiei fiscale.

Actionarul majoritar Astra: Decizia ASF este excesiva

TNG Romania, companie care detine pachetul majoritar de actiuni la Astra Asigurari, considera ca decizia ASF prin care s-a deschis procedura de redresare financiara este nelegala, excesiva si depaseste prerogativele stabilite de lege.
In comunicatul TNG se precizeaza ca Astra a adoptat un plan de masuri, care include o majorare de capital cu 150 milioane lei. O parte din aceasta majorare provine din fuziunea cu Axa Romania.

In opinia TNG, aplicarea acestui plan incepuse deja, prin convocarea AGA in data de 12 februarie 2014, dar “autoritatea a actionat abuziv suspendand dreptul la vot al actionarilor, zadarnicind astfel orice fel de demers de majorare a capitalului si de satisfacere a necesitatilor imediate de lichiditati ale societatii”.

TNG acuza ca ASF a demarat controlul inopinat – care a dus la instituirea redresarii financiare – in momentul notificarii intentiei de preluare a companiei Axa Romania. “In loc sa aprobe achizitia companiei Axa Romania si fuziunea cu societatea Astra, si crearea unei companii de asigurari mai bine capitalizate, ASF a hotarat sa blocheze tranzactia prin masuri abuzive”, se arata in comunicatul TNG.

Actionarul Astra precizeaza ca cererea de autorizare a fuziunii a fost amanata in mod succcesiv de ASF pana la data cand a dispus masura de intrare in redresare financiara, desi termenul legal pentru aprobarea fuziunii este de 60 zile, iar cererea a fost depusa pe 28 noiembrie 2013.

“Inca inainte de data inceperii controlului care dus la decizia din data de 18.02.2014, decizia reprezentantilor ASF era luata, controlul neavand un caracter real si neurmarind adoptarea unor masuri benefice societatii, ci preconstituirea unui inscris pentru a justifica masura abuziva hotarata inca din data de 20 ianuarie 2014, astfel cu rezulta din minuta intalnirii din acea data, care a avut loc la sediul ASF si in cadrul careia presedintele ASF aducea la cunostinta reprezentantilor societatii decizia ASF de a institui administrarea speciala”, se mentioneaza in comunicatul TNG.

Facturile Romtelecom si Cosmote pot fi platite si la bancomatele Alpha Bank

Facturile emise de Romtelecom si Cosmote pot achitate incepand cu februarie si in reteaua de bancomate detinute de Alpha Bank.

Plata facturilor la ATM se adauga celorlalte canale deja existente prin care clientii Alpha Bank pot achita facturile de utilitati, respectiv: internet banking, direct debit si ghiseu.  

Pentru facturile achitate la ATM-uri, banca nu percepe niciun comision pentru client.

Friday, February 21, 2014

Dobanzile la depozitele in lei au coborat chiar si sub 2%

Dobanzile la depozite au scazut atat de mult in ultima vreme astfel ca, incepand cu luna februarie, anumite banci au inceput sa afiseze dobanzi chiar si sub pragul de 2%, pentru scadente pe termen scurt. 

Clientii care intentioneaza sa deschida un depozit trebuie sa analizeze bine piata inainte de a lua o decizie, intrucat diferentele de dobanda de la o banca la alta pot sa ajunga chiar si la 2-3 puncte procentuale. Acestea nu sunt deloc de neglijat, in conditiile in care nivelurile de dobanda au scazut la niveluri alarmant de mici.

In prezent, doua banci (Raiffeisen Bank si ING Bank) au decis sa taie drastic din dobanzile fixe oferite deponentilor cu economii pe numai 1 luna. In vreme ce ING Bank ofera o dobanda de 1,75% tuturor clientilor care dispun de cel putin 1.000 lei, la Raiffeisen Bank, clienti  cu economii de pana in 15.000 lei primesc o dobanda de 1,75%, iar cei cu economii intre 15.000 si 55.000  lei – de 1,85%.

Acestea sunt cele mai mici niveluri atinse de dobanzile la depozitele in lei in acest moment. 


Si in cazul Intesa Sanpaolo Bank, clientii se pot alege cu o dobanda de sub 2%, daca opteaza pentru o scadenta de 3 luni. Dobanda a mai coborat insa si inainte sub acest nivel, intrucat este variabila. 

Valoarea valabila pentru luna februarie este de 1,93% si este data de formula Robor la 1 luna – 0,5 pp. In aceasta situatie, dobanda se asteapta sa creasca insa in luna martie, intrucat Robor a crescut in ultimele 2 saptamani considerabil, trecand de 3,6%.

Multe banci se indreapta in aceeasi directie

Si alte banci par a fi pe punctul de a sparge pragul de 2%. Spre exemplu, pentru un depozit de 3.000 lei constituit pe o perioada de o luna, BCR ofera o dobanda de doar 2,1%, UniCredit Tiriac Bank de 2,2%, iar Millennium Bank  de 2,25%.

Nici depozitele atipice nu mai abunda in oferte spectaculoase, asa cum se intampla cu 1-2 ani in urma. Bancile au limitat si in aceasta situatie castigurile ce revin deponentilor. Spre exemplu, Alpha Bank mai ofera pentru depozitul pe 15 saptamani o dobanda de doar 2%, iar ATE Bank de 2,4% pentru cel constituit pe 4 luni 

In prezent, la nivel de piata, grila de dobanzi se afla in general in intervalul 2%-4%.

Topul celor mai mici dobanzi la depozitele de 3.000 lei pe 1 luna

Banca DepozitTip dobandaRata de dobanda
Raiffeisen BankDepozit la termenfixa1,75%
ING BankING Depozitfixa1,75%
BCRSucces BCRfixa2,1%
UniCredit Tiriac BankDepozit la termen cu dobanda fixafixa2,2%
Millennium BankDepozit Clasicfixa2,25%
RIBDepozit la termenvariabila2,5%
Intesa Sanpaolo BankDepozit la termenfixa2,5%
BancpostDepozit Primfixa2,5%
ProCredit BankDepozitul Clasicfixa2,7%
CEC BankDepozit la termenfixa2,75%
ATE BankDepozit la termenfixa2,75%
BRDDepozitul la termen in lei pe transefixa2,8%

Liiceanu: Despre fiara lacomiei - Scrisoare deschisa catre Daniel Daianu

Stimate domnule Daniel Daianu,

Va scriu dumneavoastra pentru ca sunteti singurul dintre membrii Consiliului ASF pe care il cunosc si singurul care, mi-am zis, mi-ar putea raspunde competent si onest la intrebarile care mi-au venit in minte dupa ce am citit textul aparut in HotNews despre veniturile salariatilor ASF, apoi raspunsul si precizarile dumneavoastra. Scriindu-va, incerc sa-mi stapanesc socul de prima instanta pe care i-l da oricui intalnirea cu cifrele acelea salariale aproape magice, desprinse parca dintr-un basm arab al zilelor noastre (14 mii de euro pe luna! 72,000 de euro sau 68,000 de euro pe noiembrie si decembrie 2013, rezultati din „suplimentarea cu prime de vacanta si prime de sfarsit de an”!). Si culmea! intr-un interviu pe care l-ati dat in 2013 cu ocazia infiintarii ASF, afirmati ca „veniturile unor executivi din fostele entitati erau de-a dreptul obscene”. Dar, Dumnezeule, acestea, m-am intrebat, cum sunt?

Mi-am zis insa ca, inainte de a formula orice judecata, corect ar fi sa ma documentez. Si, iata, timp de vreo doua zile, am batut in lung si-n lat internetul, am citit statutele si rapoartele publice ale ASF-ului, m-am uitat la informatiile privitoare la salariile din Romania puse la dispozitie de Institutul National de Statistica, apoi am comparat activitatea institutiei dumneavoastra de supraveghere si control cu activitatea institutiilor similare din Marea Britanie, Germania, Franta.

De ce tot acest efort, o sa ma intrebati? Ce mi-a venit? Pur si simplu am avut senzatia ca, prin povestea asta cu „salariile ASF”, sunt confruntat cu o adevarata situatie-limita a vietii pe care, ca romani, o traim in clipa de fata impreuna. Nu e oare un „prea mult” la mijloc si un „asa nu se poate”? Nu s-a ajuns oare prea departe, intr-un punct, cum sa spun?, al dispretului suprem? Nu sunt neaparat convins ca scrisoarea mea catre dumneavoastra va duce la ceva, dar am simtit ca a tacea si a nu incerca sa intelegi te face in cele din urma partas la ceva cumplit. Asadar, dinauntrul acestei intense stari de tulburare m-am hotarat sa va pun cateva intrebari si sa fac, in cele din urma, unele consideratii metafizice legate de natura umana, de lacomie si de tara noastra.

Intrucat scrisoarea mea este deschisa, voi incepe prin a recapitula, pentru edificarea celor ce ne citesc, cateva dintre datele privitoare la rostul si functionarea institutiei al carei vicepresedinte sunteti. Autoritatea de Supraveghere Financiara (ASF) s-a nascut in urma unei ordonante de guvern din aprilie 2013, prin comasarea a trei comisii de supraveghere a pietei financiare din Romania si anume: Comisia de Supraveghere a Asigurarilor (CSA), Comisia Nationala a Valorilor Mobiliare (CNVM) si Comisia de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private (CSSPP). Ele au functionat separat de prin 2005, daca nu ma insel, iar de aproape un an, iata, au fost puse sub o sigla unificatoare, pentru a forma „un cadru integrat de functionare si supraveghere a pietelor,” dupa cum precizeaza site-ul ASF. Este ca si cum am pune politia, jandarmeria si pompierii sub aceeasi umbrela, lucru, de ce nu?, perfect acceptabil.

Acum, care este rostul acestei „politii financiare”, de care dispun toate tarile civilizate din lume? Unul cat se poate de nobil: ea e menita sa ne apere de abuzurile si malpraxisul participantilor la pietele financiare romanesti insirati mai sus, adica: firmele de asigurari, fondurile private de pensii, fondurile de investitii etc.

Cititi continuarea scrisorii deschise pe www.contributors.ro

Gabriel Liiceanu este doctor in filozofie, cercetator la Institutul de Filozofie si Institutul de Istorie a Artei, cursier al Fundatiei Humboldt, director al Editurii Humanitas, precum si profesor la Facultatea de Filozofie a Universitatii Bucuresti.

Basescu spune ca ASF e o cloaca. ASF riposteaza

Salariile exagerate platite de ASF au generat o reactie dura din partea presedintelui Traian Basescu, care a caracterizat institutia ca o cloaca a clientilor politici. ASF a reactionat, aratand ca acestea sunt masuri de intidimidare dupa decizia dura luata fata de Astra Asigurari.

In urma cu cateva zile, Hotnews.ro a dezvaluit ca pe final de an, actuala conducerea a Autoritati de Supraveghere Financiara (ASF) si-a acordat salarii colosale. In lunile noiembrie-decembrie 2013, Dan Radu Rusanu, presedintele ASF a incasat 72.000 euro, iar primvicepredintele Daniel Daianu – 67.000 euro. In plus, multi alti angajati, rude cu politicieni, au beneficiat de prime de mii de euro pe final de an.

Presedintele Traian Basescu a taxat intr-o declaratie de presa atat salariile exagerate, cat si legaturile de rudenie ale angajatilor cu persoanele din sfera politica.

"Dezbaterea publica si realitatile ma obliga sa cer Parlamentului revocarea imediata a intregii conduceri a ASF. ASF este o cloaca unde si-au gasit loc de parcare toti clientii politici, altfel profund incompetenti si nepregatiti pentru aceasta munca. Fie ca vorbim de Radu Rusanu, de Daniel Daianu, de Ursache, de sotia domnului Chitoiu, de Dan Mircea Popescu, de doamna Zgonea, de consilierii primului-ministru, toata aceasta cloaca trebuie curata de la ASF”, a declarat Basescu.

Referindu-se la Daniel Daianu, Basescu a afirmat ca “la televizor da din gura inteligent chiar. Dupa ce s-a dovedit foarte priceput in afacerile personale cu Sima, a venit sa-si recupereze pierderile facand parte din conducerea ASF. Eu il invit sa aiba decenta sa-si recupereze pierderile din alta parte”. In plus, presedintele a spus ca Rusanu nu are nicio legatura cu piata de capital.

“Taxele impuse pietei de capital pentru a-si sustine salariile pe care si le-au dat sunt nepermise si fac viata grea firmelor care sunt pe piata de capital”, a precizat Basescu.

ASF considera ca este un demers de intimidare

ASF a replicat la declaratiile presedintelui, calificandu-l ca “un demers de defaimare a institutiei”, cu scopul de a intimida deciziile luate de conducerea autoritatii. 

In comunicatul oficial se arata ca interventia presedintelui a venit in momentul in care ASF a luat o masura fara precedent pe piata asigurarilor, declasand procedura de redresare financiara pentru Astra, cea mai mare companie de asigurari.

Consiliul ASF precizeaza ca atunci cand a inceput investigatia la Astra a primit avertismente ca daca vor lua masuri prea dure, vor exista probleme si conducerea va fi demisa.

De asemenea, ASF arata ca salariile platite de autoritatea de supraveghere au intrat in atentia presedintelui abia dupa ce s-a luat o masura foarte dura impotriva Astra si ca presedintele tarii nu s-a aratat deranjat ca fostele autoritati de supraveghere plateau salarii mult mai mari.

BCR a primit garantii de 252 milioane lei pentru Prima Casa

BCR a obtinut majorarea plafonului de garantare aferent programului Prima Casa cu 252 milioane lei.

“Preconizam ca vom utiliza integral plafonul alocat in aproximativ jumatate de an. Suntem pregatiti ca pana la sfarsitul verii, sa solicitam o alocare suplimentara de plafon”, afirma Ioana Mihai, sef Departament Credite Garantate din BCR.

Banca a acordat pana in prezent aproximativ 32.000 de credite in cadrul programului Prima Casa, in valoarea de peste 5,5 miliarde lei.

Creditele Prima Casa de la BCR au o marja a dobanzii de 2 puncte procentuale peste Robor pentru clientii care isi incaseaza venitul la banca. Pentru restul clientilor, marja de dobanda este de 2,5 puncte procentuale.

Thursday, February 20, 2014

BNR cere bancilor sa nu mai ciunteasca depozitele prin comisioane

BNR a cerut bancilor sa ia masuri prin care sa evite situatiile cand din cauza comisioanelor, deponentii incaseaza la scadenta unui depozit mai putini bani decat au depus, informeaza Mediafax.

Banca Nationala a atras atentia ca extinderea acestor situatii conduce la aparitia unui risc reputational pentru sectorul bancar, mai ales ca deja astfel de cazuri au fost des mediatizate. In acest mod, banca centrala urmareste mentinerea unor practici bancare prudente in relatia cu clientii. 

Conso.ro a semnalat anterior ca din cauza scaderii dobanzilor la depozite, exista riscul ca la scadenta, deponentul sa incaseze sume mai mici decat cele depuse si sa suporte o pierdere. Astfel de situatii se intalneau anterior in cazul depozitelor in valuta pe termen scurt.

O data cu scaderea semnificativa a dobanzilor in lei si a majorarii comisioanelor de cont curent, deponentii risca sa suporte tot mai des astfel de pierderi.

Beneficiile fondurilor de investitii

Contextul de piata actual, caracterizat printr-o o scadere pronuntata a dobanzilor atat pentru depozitele in lei cat si pentru cele in euro si dolari, indruma clientii sa caute noi solutii de economisire si investitie. 
Petrisor Costin (foto),  Director Produse si Segmente Retail UniCredit Tiriac Bank, vorbeste  despre beneficiile fondurilor de investitii.

1.    De ce sunt fondurile de investitii o optiune interesanta si de ce le-ar alege un client in detrimentul depozitelor?


Fondurile de investitii prezinta cateva avantaje importante. Diversificarea investitiei este unul dintre acestea. Recomandam investitia in portofolii diversificate, atat din punct de vedere valutar, cat si al diferitelor tipuri de plasamente (actiuni, ogligatiuni, titluri de stat, marfuri, etc). Pe termen lung, randamentele sunt superioare celor oferite de depozite. 

Partenerii nostri, Pioneer Investments, sunt prima societate de investitii din lume care a reusit sa obtina, pentru cel mai "batran" fond al companiei, lansat in 1928, un randament de 1.000.000 %. Cresterea raportata de Pioneer Fund a fost atat de mare incat sistemele informatice nu au facut fata cand randamentul a trecut pentru prima oara de pragul de un milion la suta, in anul 2010. 

Astfel, o suma de 1.000 dolari investita in fondul Pioneer Fund la inceput, dupa plata unui comision initial de vanzari, ar fi valorat circa 10,1 milioane de dolari la finele anului 2010 (dupa 82 de ani), presupunand ca toate dividendele incasate si alte castiguri de capital ar fi fost reinvestite. Pana in prezent, randamentul fondului a continuat sa creasca.

Revenind la beneficiile generale ale fondurilor de investitii, lichiditatea este un alt aspect important. Clientii pot avea acces in orice moment la sumele investite, in functie de nevoi sau de oportunitatile din piata.

2.    Ce alte oportunitati ofera fondurile de investitii?

Accesul la piete si instrumente financiare greu accesibile cu sume mici. Prin intermediul fondurilor Pioneer, de exemplu, clientii pot investi atat in Europa, America, Japonia, China, etc si totodata atat in obligatiuni, actiuni sau in marfuri. Oferim expunere clientilor nostri in intreaga lume, cu sume mici si costuri reduse. Pioneer este garantia administrarii profesioniste a investitiilor, cu 85 de ani de experienta la nivel global si centre de investitii locale.

3.    Sunt fondurile de investitii garantate?

Cuvantul garantat, asa cum este inteles de detinatorii de depozite in sistemul bancar, nu se aplica pentru industria fondurilor de investii. Garantarea poate fi regasita pentru unele instrumente in care investesc fondurile de investitii. Va pot da un exemplu foarte elocvent: cel mai conservator produs in lei pe care il distribuim, Stabilo, investeste cu preponderenta in titluri de stat romanesti - aproximativ 76% din portofoliu pentru luna decembrie 2013 – titlurile de stat fiind printre cele mai sigure instrumente financiare.

4.    De ce fondurile Pioneer?

Pioneer Investments, fondata in 1928, este un manager de investitii cu renume mondial, dedicat cresterii si conservarii activelor clientilor sai. Astazi, Pioneer Investments, membra a grupului UniCredit, administreaza active care depasesc 174 miliarde euro (la finalul lui 2013). Pioneer Investments este prezenta in 27 de tari din intreaga lume, avand o echipa de peste 2.000 de specialisti la nivel global.

5.    In ce consta oferta pe care UniCredit Tiriac Bank o pune la dispozitia  clientilor sai pe acest segment?

In Romania, atat pentru clientii persoane fizice, cat si pentru cei persoane juridice, oferim o gama completa de produse, dupa cum urmeaza:
RON - Stabilo (fond cu profil conservator, investeste cu preponderenta in titluri de stat romanesti – vedeta in vanzari a anului 2013 – activele fondului crescand anul trecut cu peste 150%, vanzarile venind atat din zona persoanelor fizice cat si a persoanelor juridice)
RON – Integro - fond diversificat – atat in actiuni romanesti cat si titluri de stat, obligatiuni si depozite emise / detinute la enitati din Romania
EUR si USD - fonduri de obligatiuni (de la cele mai conservatoare – ce investesc cu preponderenta in titluri de stat, pana la obligatiuni din pietele emergente) – acoperind astfel toata gama fondurilor de obligatiuni
EUR si USD - fonduri de actiuni (cu investitii atat in Europa, America, piete emergente, global) – acoperind tot segmentul de investitii in actiuni
EUR si USD - alte tipuri de fonduri – Diversificat (atat actiuni cat si obligatiuni) si pentru a completa oferta de produse, avem un fond ce investeste in marfuri.
 
6.    Care este evolutia pietei fondurilor de investitii din Romania si cum se pozitioneaza Pioneer Investments?

Piata fondurilor de investitii din Romania a avut o evolutie impresionanta, incepand in anul 2005 cu active de 0,34 miliarde lei si ajungand la sfarsitul anului 2013 la 13 miliarde lei

In aceasta piata din ce in ce mai competitiva, Pioneer Investments, societatea de administrare active  a UniCredit, a avut pe parcursul anului 2013 cea mai mare crestere a activelor in administare, pentru fondurile locale, de 179% -  mai mult decat dublu fata de locul 2. Succesul a fost datorat atat profesionalismului consultantilor UniCredit, cat si gamei variate de produse oferite si contextului de scadere accentuata a dobanzilor la depozite.